Die Hypothekenzinsen stiegen erstmals seit 2008 wieder auf über 6 %

Angesichts anhaltender Inflationssorgen stiegen die Hypothekenzinsen diese Woche auf mehr als 6 Prozent, ihren höchsten Stand seit Ende 2008 und mehr als doppelt so hoch wie vor einem Jahr, was den Druck auf die Budgets potenzieller Eigenheimkäufer erhöht und die heiße Wohnungssituation entspannt. Markt.

Die Hypothekenzinsen steigen seit Anfang des Jahres, da die US-Notenbank ihre Zusage bekräftigte, den Leitzins anzuheben, um die hohen Verbraucherpreise zu bändigen. Bleibt die Inflation hartnäckig hoch Es wird erwartet, dass die Fed im August den Federal Funds Rate erneut anhebt, wenn sie nächste Woche zusammentritt. Sie hat Bereits erhöhte Preise 2,25 Prozentpunkte in vier Maßnahmen seit Mai.

Die Hypothekenzinsen folgen nicht direkt dem Leitzins der Federal Reserve, wie es bei Kreditkarten der Fall ist, sondern werden von diesem beeinflusst. Stattdessen verfolgen sie tendenziell die Rendite 10-jähriger Staatsanleihen, die von Inflationserwartungen und Erwartungen über Maßnahmen der Fed angetrieben werden.

„Der Immobilienmarkt reagiert am empfindlichsten auf die Politik der Fed“, sagte Lawrence Yun, Chefökonom der National Association of Realtors. „Eine hohe Inflation erfordert, dass die Fed aggressiver vorgeht als bisher angenommen, daher hat der breite Anleihenmarkt – einschließlich des Hypothekenmarkts – reagiert.“

Der durchschnittliche 30-jährige Hypothekenzins, das beliebteste Hypothekendarlehen, lag am Donnerstag bei 6,02 Prozent. Ich erwähnte Freddy Mac, herauf von 5.89 Prozent in der vorherigen Woche. Der ähnliche Kreditzins lag in derselben Woche des Jahres 2021 bei durchschnittlich 2,86 %.

Die Preiserhöhung wird dazu beitragen, den Immobilienmarkt abzukühlen, aber die Zahl der zum Verkauf stehenden Häuser reicht immer noch nicht aus, um die Nachfrage zu befriedigen, sagte Sam Khater, Chefökonom bei Freddie Mac, in einer Erklärung.

„Dies deutet darauf hin, dass der Hauspreisrückgang zwar wahrscheinlich anhalten wird, aber nicht signifikant sein sollte“, sagte er.

Der Zinssatz für 30-jährige festverzinsliche Hypotheken mag sich angesichts seiner jüngsten Geschichte besonders hoch anfühlen; Sie lag Anfang 2020 bei 3,72 Prozent und hat in den vergangenen zwei Jahren meist unter 3 Prozent gelegen. Langfristig gesehen lagen die Zinsen jedoch im Durchschnitt des letzten halben Jahrhunderts bei etwa 7,8 Prozent, so Freddie Mac, der 1971 begann, die Kreditkosten zu verfolgen. In den frühen 1980er Jahren erreichten die Zinsen zweistellige Werte, 1981 deutlich über 18 Prozent. .

Aber die Kombination aus hohen Hypothekenzinsen und überhöhten Eigenheimpreisen hat das, was sich potenzielle Eigenheimkäufer leisten können, stark eingeschränkt und viele von ihnen aus dem Markt gedrängt.

Mit 10% Anzahlung auf durchschnittliches Haus Der Preis ist aufgeführt In der Datenbank auf Realtor.com liegen die typischen monatlichen Hypothekenzahlungen jetzt bei etwa 2.352 US-Dollar, was einem Anstieg von 66 Prozent gegenüber den 1.416 US-Dollar im letzten Jahr entspricht, wenn man die steigenden Immobilienpreise und Zinssätze berücksichtigt.

Und dabei sind andere Ausgaben nicht berücksichtigt – etwa möglicherweise hohe Abschlusskosten sowie Grundsteuern, Hausrat- und Hypothekenversicherungen, die oft mit Anzahlungen von weniger als 20 Prozent erforderlich sind.

Glen Kellman, CEO von Redfin Real Estate Broker, sagte: Juni angekündigt Aufgrund der geringeren Nachfrage wird es etwa 8 Prozent seiner Belegschaft abbauen. „Es ist nur ein wirklich wenig frequentierter Markt. Es ist schwierig, Geschäfte zusammenzustellen.“

Höhere Zinsen waren sicherlich ein treibender Faktor, aber auch die unsicheren Konjunkturaussichten spielten eine Rolle. „Einige Leute entschieden: Ich kann kein Haus kaufen“, sagte Kellman, „andere sind entsetzt: ‚Ich mache mir Sorgen um den Aktienmarkt.’“ Ich mache mir Sorgen um meinen Job und die allgemeine Wirtschaft. „

Die Nachfrage ging schnell zurück. Laut einem Bericht blieben die Hypothekenanträge in der Woche zum 9. September weitgehend unverändert und stiegen gegenüber der Vorwoche um 0,2 Prozent. Daten von der Mortgage Bankers Association. Aber die Bestellungen sind um etwa 29 Prozent gegenüber dem Vorjahr zurückgegangen.

Auch die Refinanzierungsnachfrage ist rückläufig: Die Refinanzierungsanfragen für Wohnungsbaudarlehen sind im Vergleich zur letzten Woche um etwa 4 Prozent zurückgegangen, aber um 83 Prozent im Vergleich zur gleichen Woche im Vorjahr.

Er sagte, dass die Hausverkäufe bisher im Jahresvergleich um 13 Prozent zurückgegangen seien Salma Heib, Chefökonom bei CoreLogic, einem Unternehmen für Immobiliendatenanalyse. „Weitere Erhöhungen der Hypothekenzinsen über 6 Prozent bei einer 30-jährigen Festzinshypothek werden die Herausforderungen der Erschwinglichkeit verschärfen“, sagte sie.

Frau Hebb sagte, das Wachstum der Eigenheimpreise habe sich ebenfalls verlangsamt, aber die aktuelle „Neukalibrierung“ sei ein positives Ergebnis höherer Zinsen. „All dies waren die beabsichtigten Folgen der Verschärfung der Finanzbedingungen und der Implikation besserer Wohnungsmärkte in der Zukunft“, sagte sie.

Es kann andere Welleneffekte geben. Wenn die Verkäufe von Eigenheimen zurückgehen, werden mehr Menschen weiterhin mieten, was zu höheren Mietkosten führen kann.

„Steigende Mieten fordern ihren Tribut von der Verbraucherpreisinflation“, sagte Herr Yun von der National Association of Realtors. „In gewissem Sinne wird eine Erhöhung der Zinssätze zumindest kurzfristig die Inflation erhöhen.

Und wenn höhere Zinsen dazu führen, dass mehr Hausbesitzer zu Hause bleiben und nicht bereit sind, erschwingliche Hypotheken gegen teurere einzutauschen, könnte der Hausbestand noch weiter schrumpfen. „Nur durch eine deutliche Erhöhung des Wohnungsangebots, sowohl von Wohnungen als auch von Immobilien, werden die Wohnungspreise und Mieten unter Kontrolle kommen“, fügte Yoon hinzu.